26-8 엔비디아 베라루빈 양산 공식화
작성자의 핵심 판단
엔비디아의 베라루빈 양산 공식화와 HBM4 사용 언급 뒤 HBM4 수요가 예상에서 진행 단계로 바뀌었고, 이것이 관련 소부장 시세의 핵심이라고 평가한다.
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8월 달에 엔비디아가 베라루빈 양산을 야 우리가 공식화했어. 어 이제 공식화했다. 이제 HBM4 쓴다.요 8월 말에 있었던 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다. 여기서부터 HBM4 수회가 시작됐다라고 시장은 인지한 거예요. 자 그러면 진행 중이 된 거죠. 그 전에는 뭐죠? 베라루빈이 되면 HBM4가 필요할 수밖에 없어. 그러니 주식을 사라고 했던 과거와 달리 27일 8월 27일 이후부터는 이게 어떻게 된다? 진행 중으로 들어가는 거예요. 그러니까 여기서는 시세가 그렇게 잘 안 되다가 여기서부터는 진행 중으로 들어가니까 미쳐날 뛰는 거죠. 그 핵심이 뭐다? 변화를 파악하고 촉이어야 되고 진행 중이어야 된다. 이게 HBM4에서 HBM5로 넘어가거나 이럴 때 또 그렇게 될 겁니다. 여기서 또 기판이 더 필요하니 뭐니 이런 얘기가 나오죠. 그래서 진행 중이 중요한 거예요. 진행 중. 그러면 지금 그로스가 엄청나게 강해서 진행 중인 것들이 5사트 있고 야 이거 버닝 테스트나 이런 것도 해야 되니까 소켓도 필요하고 그다음 여기에 이거 해야 되니까 장비 DI나 YC 같은 이런 그 버인 테스터 장비도 필요하고 야 왜 HB4에서는 웨이퍼 테스트도 중요한데 테스트 들고 있는게 DI 자회사고 그다음에 뭐 유닛 테스트도 좀 있으니까 유닛 테스트도 움직이고 테스트 관련된 것들이 갑작스런 변화가 있고 그 변화를 를아 실적 발표를 통해 시장은 인지하게 된 거죠.인지를 했다. 진행 중이구나를 인지한 거예요. 그러면 지금도 진행 중이구나를 인지하는 사건들을 위주로 봐서 그로스가 크게 터지는 걸 봐야 돼요. 자, 그럼 지금 시장에 사람들이 얘기하는게 야, 이거 후공정만 가지 않고 전공정도 갈 거야. 근데 그건 4분기잖아요.
이 자료에서 다룬 사실
이 자료는 8월 27일 엔비디아가 베라루빈 양산을 공식화하고 HBM4를 사용한다고 알렸으며, 8월 말 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다고 전한다.
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8월 달에 엔비디아가 베라루빈 양산을 야 우리가 공식화했어. 어 이제 공식화했다. 이제 HBM4 쓴다.요 8월 말에 있었던 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다. 여기서부터 HBM4 수회가 시작됐다라고 시장은 인지한 거예요. 자 그러면 진행 중이 된 거죠. 그 전에는 뭐죠? 베라루빈이 되면 HBM4가 필요할 수밖에 없어. 그러니 주식을 사라고 했던 과거와 달리 27일 8월 27일 이후부터는 이게 어떻게 된다? 진행 중으로 들어가는 거예요. 그러니까 여기서는 시세가 그렇게 잘 안 되다가 여기서부터는 진행 중으로 들어가니까 미쳐날 뛰는 거죠. 그 핵심이 뭐다? 변화를 파악하고 촉이어야 되고 진행 중이어야 된다. 이게 HBM4에서 HBM5로 넘어가거나 이럴 때 또 그렇게 될 겁니다. 여기서 또 기판이 더 필요하니 뭐니 이런 얘기가 나오죠. 그래서 진행 중이 중요한 거예요. 진행 중. 그러면 지금 그로스가 엄청나게 강해서 진행 중인 것들이 5사트 있고 야 이거 버닝 테스트나 이런 것도 해야 되니까 소켓도 필요하고 그다음 여기에 이거 해야 되니까 장비 DI나 YC 같은 이런 그 버인 테스터 장비도 필요하고 야 왜 HB4에서는 웨이퍼 테스트도 중요한데 테스트 들고 있는게 DI 자회사고 그다음에 뭐 유닛 테스트도 좀 있으니까 유닛 테스트도 움직이고 테스트 관련된 것들이 갑작스런 변화가 있고 그 변화를 를아 실적 발표를 통해 시장은 인지하게 된 거죠.인지를 했다. 진행 중이구나를 인지한 거예요. 그러면 지금도 진행 중이구나를 인지하는 사건들을 위주로 봐서 그로스가 크게 터지는 걸 봐야 돼요. 자, 그럼 지금 시장에 사람들이 얘기하는게 야, 이거 후공정만 가지 않고 전공정도 갈 거야. 근데 그건 4분기잖아요.
이 자료에서 다룬 실제 시장 반응
이 자료는 그 발표 이후 시장이 HBM4 수요가 시작됐다고 인지했고, 관련 시세가 강하게 움직였다고 설명한다.
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8월 달에 엔비디아가 베라루빈 양산을 야 우리가 공식화했어. 어 이제 공식화했다. 이제 HBM4 쓴다.요 8월 말에 있었던 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다. 여기서부터 HBM4 수회가 시작됐다라고 시장은 인지한 거예요. 자 그러면 진행 중이 된 거죠. 그 전에는 뭐죠? 베라루빈이 되면 HBM4가 필요할 수밖에 없어. 그러니 주식을 사라고 했던 과거와 달리 27일 8월 27일 이후부터는 이게 어떻게 된다? 진행 중으로 들어가는 거예요. 그러니까 여기서는 시세가 그렇게 잘 안 되다가 여기서부터는 진행 중으로 들어가니까 미쳐날 뛰는 거죠. 그 핵심이 뭐다? 변화를 파악하고 촉이어야 되고 진행 중이어야 된다. 이게 HBM4에서 HBM5로 넘어가거나 이럴 때 또 그렇게 될 겁니다. 여기서 또 기판이 더 필요하니 뭐니 이런 얘기가 나오죠. 그래서 진행 중이 중요한 거예요. 진행 중. 그러면 지금 그로스가 엄청나게 강해서 진행 중인 것들이 5사트 있고 야 이거 버닝 테스트나 이런 것도 해야 되니까 소켓도 필요하고 그다음 여기에 이거 해야 되니까 장비 DI나 YC 같은 이런 그 버인 테스터 장비도 필요하고 야 왜 HB4에서는 웨이퍼 테스트도 중요한데 테스트 들고 있는게 DI 자회사고 그다음에 뭐 유닛 테스트도 좀 있으니까 유닛 테스트도 움직이고 테스트 관련된 것들이 갑작스런 변화가 있고 그 변화를 를아 실적 발표를 통해 시장은 인지하게 된 거죠.인지를 했다. 진행 중이구나를 인지한 거예요. 그러면 지금도 진행 중이구나를 인지하는 사건들을 위주로 봐서 그로스가 크게 터지는 걸 봐야 돼요. 자, 그럼 지금 시장에 사람들이 얘기하는게 야, 이거 후공정만 가지 않고 전공정도 갈 거야. 근데 그건 4분기잖아요.
그렇게 판단한 이유
HBM4 확대는 테스트 횟수와 강도를 늘리고 외주 확대 논리까지 만들 수 있으므로, 초기의 진행 중인 변화이자 성장률 가속 구간으로 해석한다.
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8월 달에 엔비디아가 베라루빈 양산을 야 우리가 공식화했어. 어 이제 공식화했다. 이제 HBM4 쓴다.요 8월 말에 있었던 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다. 여기서부터 HBM4 수회가 시작됐다라고 시장은 인지한 거예요. 자 그러면 진행 중이 된 거죠. 그 전에는 뭐죠? 베라루빈이 되면 HBM4가 필요할 수밖에 없어. 그러니 주식을 사라고 했던 과거와 달리 27일 8월 27일 이후부터는 이게 어떻게 된다? 진행 중으로 들어가는 거예요. 그러니까 여기서는 시세가 그렇게 잘 안 되다가 여기서부터는 진행 중으로 들어가니까 미쳐날 뛰는 거죠. 그 핵심이 뭐다? 변화를 파악하고 촉이어야 되고 진행 중이어야 된다. 이게 HBM4에서 HBM5로 넘어가거나 이럴 때 또 그렇게 될 겁니다. 여기서 또 기판이 더 필요하니 뭐니 이런 얘기가 나오죠. 그래서 진행 중이 중요한 거예요. 진행 중. 그러면 지금 그로스가 엄청나게 강해서 진행 중인 것들이 5사트 있고 야 이거 버닝 테스트나 이런 것도 해야 되니까 소켓도 필요하고 그다음 여기에 이거 해야 되니까 장비 DI나 YC 같은 이런 그 버인 테스터 장비도 필요하고 야 왜 HB4에서는 웨이퍼 테스트도 중요한데 테스트 들고 있는게 DI 자회사고 그다음에 뭐 유닛 테스트도 좀 있으니까 유닛 테스트도 움직이고 테스트 관련된 것들이 갑작스런 변화가 있고 그 변화를 를아 실적 발표를 통해 시장은 인지하게 된 거죠.인지를 했다. 진행 중이구나를 인지한 거예요. 그러면 지금도 진행 중이구나를 인지하는 사건들을 위주로 봐서 그로스가 크게 터지는 걸 봐야 돼요. 자, 그럼 지금 시장에 사람들이 얘기하는게 야, 이거 후공정만 가지 않고 전공정도 갈 거야. 근데 그건 4분기잖아요.
작성자가 예상한 다음 전개
HBM4에서 HBM5로 넘어갈 때도 기판 수요 같은 논리가 다시 나올 수 있다고 본다.
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8월 달에 엔비디아가 베라루빈 양산을 야 우리가 공식화했어. 어 이제 공식화했다. 이제 HBM4 쓴다.요 8월 말에 있었던 엔비디아 실적 발표에서 변화가 시작됐다. 여기서부터 HBM4 수회가 시작됐다라고 시장은 인지한 거예요. 자 그러면 진행 중이 된 거죠. 그 전에는 뭐죠? 베라루빈이 되면 HBM4가 필요할 수밖에 없어. 그러니 주식을 사라고 했던 과거와 달리 27일 8월 27일 이후부터는 이게 어떻게 된다? 진행 중으로 들어가는 거예요. 그러니까 여기서는 시세가 그렇게 잘 안 되다가 여기서부터는 진행 중으로 들어가니까 미쳐날 뛰는 거죠. 그 핵심이 뭐다? 변화를 파악하고 촉이어야 되고 진행 중이어야 된다. 이게 HBM4에서 HBM5로 넘어가거나 이럴 때 또 그렇게 될 겁니다. 여기서 또 기판이 더 필요하니 뭐니 이런 얘기가 나오죠. 그래서 진행 중이 중요한 거예요. 진행 중. 그러면 지금 그로스가 엄청나게 강해서 진행 중인 것들이 5사트 있고 야 이거 버닝 테스트나 이런 것도 해야 되니까 소켓도 필요하고 그다음 여기에 이거 해야 되니까 장비 DI나 YC 같은 이런 그 버인 테스터 장비도 필요하고 야 왜 HB4에서는 웨이퍼 테스트도 중요한데 테스트 들고 있는게 DI 자회사고 그다음에 뭐 유닛 테스트도 좀 있으니까 유닛 테스트도 움직이고 테스트 관련된 것들이 갑작스런 변화가 있고 그 변화를 를아 실적 발표를 통해 시장은 인지하게 된 거죠.인지를 했다. 진행 중이구나를 인지한 거예요. 그러면 지금도 진행 중이구나를 인지하는 사건들을 위주로 봐서 그로스가 크게 터지는 걸 봐야 돼요. 자, 그럼 지금 시장에 사람들이 얘기하는게 야, 이거 후공정만 가지 않고 전공정도 갈 거야. 근데 그건 4분기잖아요.