9.15(월) AI속도조절론.. 같은 사실.. 서로 다른 해석.. 매크로 노이즈는 아님

​ ​ 매크로 이슈로까지 번진 것은 아니다..라고 볼 수 있을 것 같습니다 알다시피 이번주 FOMC가 예정되어 있지요 지난주 나온 CPI 가 통신비가 튀면서 이번주 금리인상 확률이 확 올라가면서 금리인상은 이제 거의 기정사실화 되는 분위기.. 하지만 주말에 정리한 글을 통해서 이제 오히려 금리를 올리지 않으면 시장이 더불안해할 것 같다는.. ​ 그리고 지금의 금리 수준은 높은 것이 아니라 경제체력과 자산 가격을 고려하면 적당한 것이다.. 그렇기 때문에 중금리에 맞는 전략이 필요하다.. 라고 주말에 일단 정리를 했습니다. ​ 오늘 하루 .. 그리고 지금까지 아시아시장에서 우리가 쳐맞은 것 빼고는 딱히 오늘 하루 매크로단에서 이슈가 되는 것은 안보이긴 합니다 ​ 다만, ​ 사우디 우회 송유관이 폐쇄되면서 다시 유가가 올라간 점은 조금 부담스러운 상황이며 이번주 이란과 걸프국이 오만에서 열려던 회의도 연기가 되면서 이래저래 FOMC를 앞둔 상황에서 중동 노이즈 + AI속도개발 노이즈.. 2개가 한꺼번에 다시 시장을 누른 상태.. 중동의 경우는 트럼프가 사우디에게 어느정도 공을 넘긴 느낌도

드는 상황이기 때문에 조금 더 지켜볼 필요가 있을것같습니다 최근 중동 관련 뉴스를 보면 미국이 아닌 사우디가 자주 등장하는 것도 분명 있지요 ​ 중동 노이즈 보다는 오히려 AI 개발 속도 논란이 조금 더 중요한데.. ​ 오늘 마감한 미국시장에서도 아시아시장에 이어 반도체 섹터 중심으로 하락 마감하면서 결국 AI속도 개발 조절 노이즈에 일단 반응을 했습니다 ​ 외국인들이나 기관들 입장에서는 어쨌든 새로운 불확실성이니.. 기계적으로 조금이라도 일단 좀 줄이고 볼 수 밖에 없으니 그런 매도 수급들이 쏠린 하루 였던 것 같습니다. 이게 악재가 있어서 너도나도 서로서로 먼저 쳐패는거랑 불확실성에 의한 기계적인 비중 축소랑은 느낌이 좀 다르죠 ​ 오늘은 후자인 것 같다는 생각입니다 전자 닉스의 분봉차트도 그렇고 마이크론도 마찬가지.. ​ ​ 솔직히 ​ 지금 그 누가 AI가 여기서 끝이다라고 함부로 말을 할 수 있겠습니까 ​ 하지만 프론티어 모델 2개 업체에서 저렇게 말을하고 심지어 오픈AI는 상장을 연기하겠다라는 말까지 해버리니 이걸 해석하는데는 시간이 필요할 수 밖에 없고

드는 상황이기 때문에 조금 더 지켜볼 필요가 있을것같습니다 최근 중동 관련 뉴스를 보면 미국이 아닌 사우디가 자주 등장하는 것도 분명 있지요 ​ 중동 노이즈 보다는 오히려 AI 개발 속도 논란이 조금 더 중요한데.. ​ 오늘 마감한 미국시장에서도 아시아시장에 이어 반도체 섹터 중심으로 하락 마감하면서 결국 AI속도 개발 조절 노이즈에 일단 반응을 했습니다 ​ 외국인들이나 기관들 입장에서는 어쨌든 새로운 불확실성이니.. 기계적으로 조금이라도 일단 좀 줄이고 볼 수 밖에 없으니 그런 매도 수급들이 쏠린 하루 였던 것 같습니다. 이게 악재가 있어서 너도나도 서로서로 먼저 쳐패는거랑 불확실성에 의한 기계적인 비중 축소랑은 느낌이 좀 다르죠 ​ 오늘은 후자인 것 같다는 생각입니다 전자 닉스의 분봉차트도 그렇고 마이크론도 마찬가지.. ​ ​ 솔직히 ​ 지금 그 누가 AI가 여기서 끝이다라고 함부로 말을 할 수 있겠습니까 ​ 하지만 프론티어 모델 2개 업체에서 저렇게 말을하고 심지어 오픈AI는 상장을 연기하겠다라는 말까지 해버리니 이걸 해석하는데는 시간이 필요할 수 밖에 없고

드는 상황이기 때문에 조금 더 지켜볼 필요가 있을것같습니다 최근 중동 관련 뉴스를 보면 미국이 아닌 사우디가 자주 등장하는 것도 분명 있지요 ​ 중동 노이즈 보다는 오히려 AI 개발 속도 논란이 조금 더 중요한데.. ​ 오늘 마감한 미국시장에서도 아시아시장에 이어 반도체 섹터 중심으로 하락 마감하면서 결국 AI속도 개발 조절 노이즈에 일단 반응을 했습니다 ​ 외국인들이나 기관들 입장에서는 어쨌든 새로운 불확실성이니.. 기계적으로 조금이라도 일단 좀 줄이고 볼 수 밖에 없으니 그런 매도 수급들이 쏠린 하루 였던 것 같습니다. 이게 악재가 있어서 너도나도 서로서로 먼저 쳐패는거랑 불확실성에 의한 기계적인 비중 축소랑은 느낌이 좀 다르죠 ​ 오늘은 후자인 것 같다는 생각입니다 전자 닉스의 분봉차트도 그렇고 마이크론도 마찬가지.. ​ ​ 솔직히 ​ 지금 그 누가 AI가 여기서 끝이다라고 함부로 말을 할 수 있겠습니까 ​ 하지만 프론티어 모델 2개 업체에서 저렇게 말을하고 심지어 오픈AI는 상장을 연기하겠다라는 말까지 해버리니 이걸 해석하는데는 시간이 필요할 수 밖에 없고

그렇기 때문에 일부 좀 줄여놓고 일단 좀 보자.. 심리가 나올 수 밖에 없는 것 같습니다 ​ ​ 이에 대해서 2,3일 정도가 지나면서 많은 분석들이 나오고 있네요 ​ 제가 월요일 아침에도 간략하게 올린 글에서도 썻지만 제일 상업적인 인물 2명.. 알트만과 머스크 이 사람들이 동조했다는 것 자체가 발언의 진심을 의심할 수 밖에 없지요 ​ 차라리 ​ 앤트로픽 CEO가 " IPO 를 연기하고, 6개월 간 사전 학습을 하지 않겠다" ​ 이렇게 발표해야 재네들 발언을 진지하게 받아들일 수 있다는 의견도 많습니다 저도 같은 생각 ​ ​ 그리고 지금 AI의 발전속도를 더 빠르게 가속화 시켜준 인물이 있지요 ​ 바로 영감ㅌ 아니 트럼프.. ​ 그동안 누차 강조했듯 지금 미국은 자전거 패달을 밟는 속도를 늦추는 순간.. AI고 뭐고 간에 모두 다 손잡고 이 자리에서 뛰어내리자는 것 ​ 1990년대말 그린스펀과 지금 워시가 맞닥뜨린 상황이 다 비슷한데.. 딱 하나.. ​ 정부의 재정적자가 그때와 달리 지금은 천문학적인 수준이라는 것.

아시아시장과 비슷하게 AI케펙스 관련주들의 약세가 미국도 이어지고 있고 ​ 반대로 하이퍼스케일러는 반등.. 돈 덜 쓰겠구나.. ​ ​ 솔직히 같은 뉴스를 보고 지금도 너무 많은 다른 의견들이 나오고 있으니.. ​ 1. 안전해야하니까 정말로 여기서 멈춰야 한다 2. 안전은 명분이고 본질은 원가를 감당하지 못해서다.. 3. 오히려 경쟁이 값을 떨어뜨리면서 더 많은 경쟁을 일으킬 수 있다 ​ 위 세관점 모두 같은 사실을 보고 해석만 다른 것.. ​ 아직은 조금 더 지켜볼 필요가 있을 것 같네요 ​ ​ 아직 시차 적응도 안되고 조금 멍해서 오늘까지만 이정도로 마무리 하겠습니다. ​ ​ ​ 제나이 40후반인데.. 제 친구들 벌써 다 장가가서 애 낳고 중고등학교 가고 있는데.. 좀 민망하기도 합니다. 정말 많은 분들이 축하해주셨습니다 다시 한번 이자리를 빌어서 감사의 말씀을 드립니다 ​ ​ ​ ​ 장이 좀 좋아야 마음 편히 좀 볼텐데.. 쫄리지는 않지만 짜증은 좀 나네요 ​ ​ ​ ​