방어주가 밀리고, 나스닥은 풀베팅 신호가 나왔다 | 체슬리투자자문 박세익 전무 [체슬리AI / 26.10.03.토]

[261005] 방어주가 밀리고, 나스닥은 풀베팅 신호가 나왔다 | 체슬리투자자문 박세익 전무 [체슬리AI / 26.10.03.토] 체슬리TV 안녕하세요. 채슬리 AI를 구독하고 계신 최밀턴 여러분. 미국 시장부터 먼저 한번 점검을 해 보도록 하겠습니다. 일단 10년물 국채 금리인데요. 10년물 국채 금리는 안 빠졌어요. 네. 빠지지는 않았습니다. 지금 보면 이게 주봉이고요. 일봉으로 보더라도 어제보다는 소봉. 근데 장중에는 밑으로 5.17 정도까지도 이렇게 빠졌다가 올라가는 모습이 좀 나왔었는데 주봉으로는 보면 아직까지는네 고점이 쳤다고는 볼 수 없는데 근데 여기 RSI나 이런 거 보면 그죠. 어, 이제 과열로 갔고 여기서 꺾여야 좀 의미 있게 화학 빠질 수가 있거든요. 지난번에도 보면 그래도 요렇게 [콧방귀] RS 과일을 만들어 놓고 좀 빠져 줘야 됩니다. 만들어 놓고. 자, [콧방귀] 그런데 음, 요걸 로고를 없애 버리고 자, 10월이면 금리가 좀 꺾일 거다라고 보면서 제가 말씀드리는게이 789 789에 이번에 7, 8, 9월 달에 금리가 요렇게 올랐었잖아요.

그죠? 7, 8,9가 금리가 올랐을 때는 [콧방귀] 어, 10월에 꺾이더라. 예. 요게 이제 제 논리고요. 어 23년도 같은 경우에는 어 4 5 6부터 올랐네요. 네. 456부터. 어떻게 보면 이번에도 마찬가지네요. 상반기에 여기 3.97부터 시작해서 꾸역꾸역 올랐으니까. 아무튼요 4 5 6 7 8 9 올랐었던게 요때가 2023년이었는데 어쨌든요 3분기 789가 오르고 나서는 어 10월 달에 고점이 나오더라는 거죠. 요때도 2023년 10월 근데 요때 이스라엘 하마스 전쟁 터지면서 어 육가가 불안해지는 거 아닌가 그랬었거든요. 그럼에도 불구하고 10월 지나면서부터 10, 11, 12는 빠졌습니다. 네. [콧방귀] 자,요 24년 같은 경우에는 4 5 6 7 8 9 해 가지고 금리가 빠졌었어요. 금리가 빠졌기 때문에 요때는 반등이 들어왔었고 25년대도 빠졌었고요. 그래서 이번처럼 어 상반기에 이렇게 상반기부터 금리 상승이 시작해서 789가 올랐었던 때는 23년.

그리고 바로 앞에 22년도 마찬가지예요. 그 22년도도 보면 여기 어 한 3월부터 올라가죠. 올라가고 7 8 7월 달에 빠지는 듯 됐다가요 7월 다섯째 주부터 8 9 해 가지고 10월 달까지 쭉 올라옵니다. 올라오는데 요때도 10월 달에 고점이 나왔다는 거죠. 요때는 22년도에 어 패드가 금리를 공격적으로 올리던 시기였거든요. 올리던 시기여서 23년 7월까지 계속 올렸음에도 불구하고 10년부금 국제 금리는 희한하게에 빠지더라는 거죠. 그래서 이번에 [콧방귀] 어 금리가 10월 달에 고점 치고 좀 빠지면서 시장 랠리가 있지 않을까? 개인적으로는 계속 그렇게 생각을 하고 있습니다. 자,이 그 그러려면 전제 조건 있죠? 육가가 계속 치고 올라가면 안 됩니다.가 육가가 계속 치고 올라가면 안 되는데 다행히 어 유가 좀 고점도 나온 느낌이죠. [콧방귀] 바로 앞전에 올라갈 때는 여기서 이렇게 치고 올라가 버리면 그러면 어떻게 보면 이게 1파, 2파, 3파가 될 수도 있는데 근데 베네주엘라 마두로 대통령까지도 다 체포해 놓고 시작한 일한 전쟁이기 때문에음 뭐 시장이 저보다 훨씬 독할 거라서 [콧방귀] 그런 다 큰 계획을 갖고 만약에 미국이 전쟁은 시작을 했다면 그 육가 불안이란 하고의 전쟁이 좀 장기화될 가능성을 처음부터 다 염두해 두고 베네주엘라의 기름을 확보해 놓고 시작한 전쟁 아닌가 뭐 이런 생각도 들잖아요.

그래서 유가가 저는 여기서 더 치고 올라가지는 않을 거다라고 생각했는데 다행히 여기서 꺾였습니다. 유가가 이렇게 꺾이는 모습이 나왔기 때문에 어 시장은 단기적으로 패드가 금리 한 번 더 올릴 수 있을지는 모르겠지만 뭐 그거 별로 거 안 난다. 예. 요런 거죠. 요때도 보세요. 22년도에도 그때 어 러우 전쟁 터지고 130불까지 갔었잖아요. 3월 달에. 그리고 딱 오른쪽 어깨 만들고 요때도 보시면 그죠. 항상 보면 이렇게 쌍봉을 만들어 줍니다. 근데 쌍봉에서요 오른쪽이 봉어리가 가끔씩 앞보다 높을 수도 있지만 대체적으로는 보면이 오른쪽 어깨가이 머리보다는 낮아야 되죠. 예. 그러고 나서 이제 꺾이는데 꺾이면 이게 생각보다 더 많이 꺾일 수도 있습니다. 러우 전쟁 시작한게 2월 22년 2월 24일이었는데음 물가는 올라가고 페드보가 보세요. 7월 달까지 계속 금리 올리잖아요.

금리 올리는데 보면 유가는 빠지고 유가가 빠지니까 10년물 국제 금리도 22년 10월에 고점 찍고 예 빠지죠. 빠지고 시장은 랠리였습니다. 차트 한번 볼까요? SP 500 차트 보시면 22년도에 전쟁 터지고 패드가 공격적으로 이렇게 금리를 쳐올려 버리니까 요렇게 10월 달까지 3,500이 살짝 깨지죠. 근데 그다음부터는 금리를 올리는데도 어 유가가 안정되는 모습.음 음. 그런 걸로 보면서 주가는 이렇게 꾸여꾸여. 3,500에서 두 배 하면 7천이잖아요. 지금은 7,800까지 이렇게 아름답게 왔다 갔다 왔다 갔다 하면서 올라옵니다. 이렇게 장기적인 그림을 우리가 자꾸 그렇고 공부를 해 놔야 그러면 23년이 하마스 전쟁 요때도 금리 5% 올라가면서 빠지고 24년 요때 8월 달에는 앵캐리 트레이드 청산이었죠. 그리고 25년 요때는 트럼프 대통령의 폭탄 관세 때문에.

근데 사실 진짜 업무론적으로 트럼프 대통령이 정말 그리디해서 탐욕적이어서 주식으로 돈 버는게 제일 쉽잖아요. 만약에 그 방향성을 알고 있다면. 그런데 그 방향성은 우상향인데 이걸 갖다가 일시적으로 디스카운트를 확 만들어 버릴 수 있는 파워가 있으면 그 폭탄 관세로 이렇게 장 박살 내놓고 여기 바닥에서이 time to by good time to by st 근데 그것도 약간 면피하려고 그런 말을 한게 아닌가 본인도 이제 사면서 어 나 분명히 다 얘기했는데 어 이거 주식 사기 좋은 타이밍이라고 나다 얘기해 주고 나는 샀다. 그러려고이 바닥에서도 그런 거 아닌가? 그래서 우리가 너무 무슨 악재가 터졌을 때 그 악재를 자꾸 공부를 하는데 그 악재를 공부할게 아니라 어 이거 6,000원 해야 되는게 이게 뭐야? 4,000원이야. 예. 요런 마음으로 사야 된다는 거죠.

4,800원. 오 60억짜리가 48억게 세일 나왔네. 약간 요런 계정으로 그리고 26년 요때 일한 전쟁이 시작되면서 박엔셀 만들어줬고 그죠. 지금은 옆으로 왔다 갔다 하면서 조역을 받고 있는데 트럼프 대통령 1기에 3년차였던이 2019년도에도 결국은 어 2018년 만에 한번 써 주고 그러고 나서 다 올랐습니다. 그죠? 약간이 큰 그림에 대한 이해를 하고 그래서 제가 절대 하락 배팅은 안 하는 거잖아요. 그냥 상 우상 배팅 을만 하더라도 얼마든지 돈 버는데이 적당히 내 돈에 한 50에서 70 투자하고 있다가 예 요렇게 바겐세일 해 줄 때 그죠 바겐세를 해 줄 때 오 땡큐 땡큐 하면서 사면 되고 거기에 이제 10년 2평 뭐 전략이라든지 연봉으로 보면서도 5년 2평 아니면 월봉상에 에 보면 월봉상에도 5개월, 20개월, 뭐 60개월 이평 이런 거 보면서 이렇게 20개월 2평 밑에서 살 수 있는 기회를 준다.

어 땡큐 하면서 사면 된다는 거죠. 그죠? 자, 시장은 어,요 정도로 보고요. 어, 10년물 국제 금리가 꺾이면 어, 시장은 랠리가 온다. 예, 그 견해는 계속 유지하겠습니다. [웃음] 자, 그러면 [콧방귀] 그중에서도 이제 어떤 주식들이 올라가나? 지금 코카콜라이 방어주잖아요. 그 방어주가 이제 밀려요. 어, 지금은 9월 달에 방어주를 이제 사 놓는게 아니라 서서히 다시 성장주 공격형으로 포트를 바꿔야 돼. 그런 생각을 어 몇백조를 운용하는 그런 자금을 굴리는 매니저라면 오르는 거 보면서 쫓아 사는 거보다 조정 발뜰 때 사는게 좋잖아요. 그래서 9월 달에 요렇게 포트폴리오를 어 조정을 지금 하고 있다라고 생각합니다. 자 그다음에 체슬리 AI에서 혹시 어 볼 만한게 있는가 한번 체크해 보고 끝내도록 하겠습니다. 자, 10월 전망 자료는 어 곧 올려 놓을 테니깐요.

보시면 되고요. 지금 보시면 SP 나스닥 나스닥이 특히나 AI 진단으로는 풀 배팅하라고 돼 있어요. 90에서 100 돼 있고 [콧방귀] 월관 전략으로요 편입비 요걸로 보시는게 낫죠. 코스피는 지난번요 하락에서 편입비가 확 낮아졌고 그다음에 코스닥도 급락하면서 첫요 [콧방귀] 어깨에서 확 편입비를 낮추라고 나왔었는데 그다음에 많이 빠졌습니다. 그리고 SP 500. SMP 500은 지금 한 단계 레벨 다운이 돼 있는데 나스닥은 오히려 예, 이번에 한 단계 등급이 올라갔어요. 그죠? 그전에는 70에서 90이었다가 이번에는 90에서 100으로 바뀌었습니다. 이번에어요 올라간 상황에서 얼마나 이번 15월 11월 12월 금리가 빠지면서 랠리가 시작되는 건지 [콧방귀] 아니면 고금리 상황에서 고금리가 계속 더 위로 올라가 버리면 저 [콧방귀] 같이 어 컨트롤 믿고 투자했던 선수들이 아네 하면서 나중에 예 팔게 되면 그러면 한 2018년 11월 12월처럼 뭐 그렇게 될 수도 얼마든지 어 11월 3일까지는 어쨌든 트럼프 대통령이 [콧방귀] 중간 선거 전에 이란하고의 협상도 이끌어낼 거 같고요.

이번에 중국 시진핑 주석이 왔을 때 공항까지 나와 가지고 비행기 앞에서 30분이나 기다리는 그런 모습을 보면 트럼프 대통령은 어쨌든 지금 국제 금리를 떨어뜨리기 위한 모든 수단과 방법을 다 동원하고 있다. 그 중국한테 부탁을 했겠죠. 시진핑한테 그 이런 문제를 좀 같이 한번 해결해 보자. 뭐 그런 얘기를 했겠죠, 아마. 자, 뭐 바실리 신호는 이번에는 뜬 거 없고요. 지난번에 7월 29일 날 요렇게 바실리 신호가 떴었고요. 푸콜레이쇼에서도 요렇고요. 외국인 현선물 동향은이 자사주 매입 기간에 외국인이 항상 대렸기 때문에 요게 요렇게 나오는데 삼성전자 하이닉스 자사주의 매도 때린 거에 비해서는 규모가 좀 작아요.

그죠? 이게 뭐 추세적으로 막 때리는 그런 흐름은 아닙니다. 그래서 최근 3년 동안의 추세를 보면 요때가음 작년 요때 25년도 어 요때는 반도체가 날아갈 때니까 5 6 7 8 9 샀고 그다음에는 매도했고 자 옵션 만기 포지션인데요. 자, 이게 10월 1일이었고 10월 2일 어, 10월 2일 어제까지 포지션을 보면 어, [콧방귀] 외가을 더 때리고 오히려 풋을 더 샀네요. 어, 연휴 기간이 지나고 나면이 빠질 수도 있다. 어떻게 보면 어 주식 현선 차이거래를 하면 어 [콧방귀] 옵션이나 선물은 매도 때려놓고 주식은 매수 요런 포지션인데 그냥 외국에 옵션 플레이어 플레이어들은 그냥 네이키드로 한다라고 가정을 했을 때 어 [콧방귀] 지금은 연휴 끝나면 약간 하락할 수 있다라고 배팅을 한 거 같은데 마이크로운이 빠진 거 보면 얘네들은 반도체를 보면서 좀 매매하는 선수 수이 있다 보니까 어 메모리 반도체는 그렇게 썩 좋게는 안 보는 건가?

네. 그런 생각이 드네요. 네. 미국의 빅스는 네. [목을 가다듬음] 대롱대로 16 정도니까 의미 없고요. 미국의 실험률이 어 다행히 어제 고용 데이터가 조금 안 좋게 나오면서 그러면서 어 [콧방귀] 패드 워치를 보면 아 금리 인상 이번에 못 할 거 같아. 예. 요렇게 나오면서 시장이 좀 안도랠리가 나온 그런 느낌 있습니다. 예, 체슬레 AI 업데이트나 여기까지 하겠습니다.